La Fundación Don James, posiblemente relacionada con el caso del lavado de dinero producto de la desarticulada red de apuestas ilegales por internet que encabezaba Phillip Gurian en Estados Unidos, manejó casi $14 millones en Panamá en sus tres cuentas bancarias, dos de ellas en el Banco Panamá.
Pero dicha Fundación también sería parte de una estructura financiera que le habría permitido al candidato presidencial Juan Carlos Varela, desviar fondos de dos de los consulados que controlaba mientras fue canciller: Corea del Sur y Kobe, en Japón.